В умовах зростання інфляції в Україні та невизначеності з пенсійним забезпеченням ефективне управління фінансами стає життєвою необхідністю. Якщо не почати інвестувати у 2026 році, ви ризикуєте втратити шанси забезпечити фінансову незалежність і достойний рівень життя в майбутньому. У цій статті ми розглянемо понад двадцять актуальних варіантів для вкладення грошей у 2026 році, а також пояснимо, як створити збалансований інвестиційний портфель із розумною диверсифікацією ризиків. Перспективи для інвестування завжди є – важливо знати, як їх знайти.
Інвестиції на фондовому ринку
Фондовий ринок – це основа інвестування вже багато століть. На ньому торгуються акції популярних компаній та інші цінні папери: облігації, ф’ючерси, частки інвестиційних фондів тощо. Для бізнесу це можливість залучати додаткові фінанси на розвиток, для приватних інвесторів – можливість вкладати гроші в реальну економіку та отримувати прибуток від її розвитку. Різноманітність компаній та фінансових інструментів дозволяє реалізувати інвестиційні стратегії з будь-яким рівнем ризику. Робота фондового ринку суворо регулюється, інтереси всіх сторін захищені законом
Акції компаній
Вкладаючи гроші в акції, ви купуєте частину публічної компанії і фактично стаєте її співвласником. Також ви отримуєте право на частину прибутку компанії, а в деяких випадках навіть можливість голосувати за ухвалення рішень. Найбагатші люди у світі володіють великими пакетами акцій у найбільших компаніях: Ілон Маск – 20% у Tesla, Марк Цукерберг – 24% у Facebook, Джеф Безос – 10% у Amazon тощо. Найвідоміший інвестор у світі Уоррен Баффет керує через свій фонд сотнями мільярдів доларів і більшу частину вкладає саме у ринок акцій.
Прибуток від інвестування в акції складається із двох частин. По-перше, це ріст біржової ціни акций, яка залежить від успіхів компанії на локальному та світовому ринку. Наприклад, за 8 років акції всім добре відомої компанії Apple (AAPL) зросли приблизно у 8 разів:
Це відбувалося не поступово, траплялися багатомісячні періоди падіння цін. Проте на довгій дистанції успішна компанія принесла великий прибуток своїм акціонерам за рахунок зростання ціни акцій.
По-друге, власники акцій отримують право на дивіденди – виплати із загального прибутку компанії. Розмір дивідендів залежить від частки компанії, а також від фінансової політики. За цим критерієм акції поділяються на два типи:
- акції зростання – підприємства вкладають прибуток у розширення виробництва, основний дохід йде від зростання котирувань на біржі. Приклади: Apple, Tesla, Nvidia.
- дивідендні акції – компанії розподіляють більшу частину прибутку між акціонерами. Приклади: Coca-Cola, Procter & Gamble, Johnson & Johnson.
Дивідендні акції не показують істотного зростання на довгій дистанції, наприклад акції Coca-Cola (KO) зросли за 8 років з 39$ до 59$, навіть не подвоїлися в ціні. При цьому кожен квартал без перерв робилися дивідендні виплати у розмірі близько 3% річних:
Джерело: investing.com
За 8 років це додаткові 30% прибутку, досить непоганий результат. Дивідендні акції – це надійне джерело пасивного доходу, яке може обійти за прибутковістю валютні банківські депозити. Проте ціна самих акцій може падати у процесі, створюючи тимчасовий збиток, у тому їхній основний мінус.
Котирування акцій зростання можуть коливатися ще сильніше, на десятки відсотків вгору і вниз. Тому інвестувати в якусь одну компанію досить ризиковано, краще провести диверсифікацію – розподіл капіталу по кількох секторах економіки. Для початківців це досить складно, тому рекомендую звернути увагу на наступний спосіб інвестування на фондовому ринку.
ETF (біржові фонди)
Exchange-Traded Funds або скорочено ETF – це інвестиційні фонди, частки в яких торгуються на біржі, аналогічно до акцій. Зазвичай вони складаються з портфеля кількох цінних паперів чи товарів, зібраних за конкретною інвестиційною стратегією. Завдяки ETF інвестори можуть витрачати мінімум часу на управління портфелем – відстеженням ринку, ребалансуванням та реінвестуванням займаються керуючі фонду. Купівля готового портфеля у вигляді ETF дає суттєву економію на комісіях брокера, адже замість десятків угод ви робите лише одну-дві. У біржових фондів є свої комісії за послуги управління капіталом, зазвичай вона складає до 0.5% від депозиту на рік.
Найпопулярніший у світі ETF під тікером SPY відстежує американський фондовий індекс S&P500, до якого входить 500 найбільших компаній США. Купуючи цей ETF, ви за один клік отримуєте якісний портфель акцій з диверсифікацією за основними секторами американської економіки – IT-технології, медицина, промисловість, енергетика, зв’язок, споживчі товари і т.д:
Джерело: etfdb.com
Доречі, дивіденди від кожної з 500 компаній також розподіляються між інвесторами фонду. А тепер уявіть, скільки часу ви витратили б на покупку акцій кожної з 500 компаній окремо, не кажучи вже про комісії. І скільки грошей вам знадобилося б, 100000$ мінімум? Частка в ETF SPY на момент написання статті коштує лише 500$.
Стратегія “повтори індекс і купи 500 компаній” не обов’язково є найкращою, тому для інвесторів створено сотні різних ETF на будь-який смак. Ось деякі з них:
- TLT – відстежує 20-річні облігації США;
- GLD – зручний спосіб вкласти гроші у золото через біржу;
- EEM – відстежує акції країн, що розвиваються (Бразилія, Китай, Індія і т.д.);
- OIH – відстежує акції американських нафтовиків;
- ESPO – відстежує акції компаній, пов’язаних із геймінгом та кіберспортом.
Список можна продовжувати дуже довго, практично під будь-яку популярну стратегію інвестування можна знайти ETF.
Облігації
Облігації – це цінні папери, за допомогою яких держава або приватна компанія позичає гроші у приватних інвесторів. Власник облігації стає кредитором і деякий час (зазвичай 3-12 місяців) отримує відсотковий дохід, а наприкінці терміну дії повертає основну суму боргу (номінальну вартість). Облігації можна будь-якої миті купувати і продавати на фондовому ринку, тому їхня ринкова вартість у моменті може бути як вищою, так і нижчою за номінальну. Вони набагато менш ризиковані порівняно з акціями і дають більш передбачуваний дохід, тому диверсифікація портфеля за допомогою облігацій дозволяє суттєво знизити ризики та отримувати більш стабільний прибуток.
Державні облігації вважаються одними з найнадійніших способів вкладення грошей, оскільки уряд це стабільний позичальник із можливістю погасити свої зобов’язання практично за будь-яких обставин, навіть під час війни. “Домашні” облігації зазвичай можна придбати через державні банки, причому відсоткові ставки за ними краще, ніж на депозитах. Проте держоблігації не захищені фондом гарантування вкладів.
Також є сенс купувати закордонні облігації. Найбільш надійними вважаються казначейські облігації США (Treasuries) – боргові цінні папери, що випускаються Міністерством фінансів Сполучених Штатів Америки терміном від 1 місяця до 30 років:
Джерело: investing.com
Прибутковість облігацій залежить від ключової процентної ставки центрального банку, в США це знаменита ФРС (Федеральна Резервна Система). Також на прибутковість впливає ринкова ситуація – інвестори активно скуповують трежеріс при зміцненні долара та діють навпаки при його здешевленні.
Корпоративні облігації випускаються приватними компаніями для залучення додаткового капіталу під розширення бізнесу, інвестицій у виробництво, фінансування конкретних проектів та інших цілей. Вони дещо ризикованіші в порівнянні з державними через більш високу ймовірність дефолту (банкрутства) компанії-емітента. Як компенсацію інвестори отримують вищу прибутковість вкладень:
Джерело: public.com
Чим нижчий кредитний рейтинг компанії на думку аналітичних агентств на кшталт Standard & Poor’s чи Moody’s, тим більший відсоток вона змушена пропонувати інвесторам для залучення капіталу. Відповідно, вище боргове навантаження може призвести до фінансових проблем у компанії, тому в корпоративні облігації варто вкладатися обережно.
Ф’ючерси
Ф’ючерсний контракт або ф’ючерс – це фінансовий інструмент, який зобов’язує купити/продати товар за певною ціною на дату в майбутньому:
Яка б не була ціна товару в день закінчення ф’ючерсного контракту, покупець і продавець зобов’язані провести угоду за заздалегідь обумовленою ціною. Залежно від коливань ціни базового товару контракти набирають чи втрачають цінність, тому їхня ринкова ціна теж змінюється з часом. Класичні ф’ючерси з постачанням товару часто використовуються для хеджування ризиків.
Оскільки багатьох покупців цікавить не товар, а заробіток на різниці цін, на біржах активно використовуються розрахункові фьючерси. Це спеціальні контракти з можливістю купувати та продавати товари за ринковою ціною у будь-який момент. По ним немає необхідності передавати товар із рук у руки, учасники угоди просто домовляються за актуальною ринковою ціною. Безстрокові ф’ючерси використовують для зручної купівлі/продажу товарів на фондовій біржі, часто для спекуляцій з використанням кредитного плеча.
Для довгострокових інвесторів ф’ючерси можуть бути цікавими як інструмент для диверсифікації портфеля. Їхня висока ліквідність дозволяє швидко здійснювати угоди, а кредитне плече дає додатковий потенціал заробітку при грамотному використанні.
Сировинні товари
Крім цінних паперів на біржах можна торгувати різними сировинними товарами. За контракти на реальне постачання зазвичай відповідають спеціалізовані товарні біржі, але завдяки ETF та ф’ючерсам їх можна додавати в портфель через фондовий ринок. Деякі з товарів, що торгуються на біржах:
- енергоресурси – нафта, газ, бензин, вугілля;
- промислові метали – алюміній, залізо, нікель, свинець;
- дорогоцінні метали – золото, срібло, платина, паладій;
- сільгосптовари – пшениця, кукурудза, бавовна, кава, цукор.
Мабуть, найбільш відомий ринок нафти, торговий оборот якого складає кілька трильйонів доларів на рік. Залежно від стадії економічного циклу ціни на “чорне золото” змінюються суттєво:
Оскільки сировина сама по собі не створює доданої вартості, ціни на неї залишаються у певних рамках і не можуть зрости на тисячі відсотків, за рідкісним винятком. Тим не менш, стратегія “купи дешевше – продай дорожче” працює на будь-якому ринку, тому вкладення у сировинні товари можуть бути ефективними.
Щоб робити успішні угоди, рекомендується вивчити аналітику цікавого для вас ринку, особливо тенденції попиту і пропозиції. З появою нових технологій деякі товари можуть різко стати дефіцитними, як стало з паладієм при впровадженні жорстких екологічних стандартів у Єврозоні та США. Інші товари навпаки втрачають актуальність, як це поступово відбувається з нафтою – світ переходить на електромобілі та відновлювану енергетику.
Вкладення грошей в криптовалюти
Криптовалюта це цифрова валюта, створена на базі технології “блокчейн” – розподілених баз даних зі складною криптографією (звідси і назва). На відміну від традиційних платіжних систем, криптовалюта управляється децентралізованою мережею комп’ютерів, що розташовані по всьому світу. Це робить її стійкою до хакерських атак та гарантує збереження коштів, при цьому надаючи 100% контроль над фінансами користувачу. Іншими словами, це цифрові гроші без посередників та наглядачів. Незважаючи на високу волатильність цін і невизначений правовий статус, криптовалюти продовжують зростати і залучають все більше користувачів.
HODLінг
Найпростіший спосіб інвестування в криптовалюти – це стратегія “купи і тримай”, також відома як HODL (обігрується слово “hold” – тримати). Суть її зрозуміла з назви: ви купуєте криптовалюту і просто тримаєте її на рахунку скільки зможете, можливо, навіть роками. Ефективність HODLінгу доведена на прикладі найпопулярнішої криптовалюти Bitcoin (BTC):
Ще 5 років тому можна було купити Біткоїн за ціною всього 4000$, а сьогодні він коштує більше 60000$ і швидше за все це не межа. Періодично трапляються сильні обвали цін, але навіть у нижній точці ціна BTC не падала нижче 15000$ і HODL-інвестори все одно залишилися у великому плюсі. З такими доходами навіть не обов’язково використовувати складні схеми заробітку на криптовалютах – “купив і забув” цілком достатньо. Найвигідніше купувати криптовалюту на торгових майданчиках:
| Назва біржі | Огляд біржі | Комісії за торгівлю | Обов’язкова верифікація | Бонуси за реєстрацію |
| Bybit | читати | 0.1% / 0.1% | так | до 30000$ |
| MEXC | – | 0.1% / 0.1% | ні | до 8000$ |
| Bitget | читати | 0.1% / 0.1% | так | до 6200$ |
| OKX | читати | 0.08% / 0.1% | так | до 10000$ |
| HTX | читати | 0.2% / 0.2% | ні | до 1200$ |
Завдяки величезній кількості трейдерів там можна придбати сотні цифрових активів із комісіями 0.1% та нижче. За великих сум інвестицій рекомендується виводити криптовалюту на надійні холодні гаманці з додатковими рівнями захисту – біржі постійно атакують хакери і зрідка вони досягають успіху.
З недавніх пір криптовалюту також можна купувати на фондовому ринку. Велику популярність здобули Bitcoin-ETF, які відстежують біржову ціну Біткоїна. Технічно інвестор не стає власником монет, але з іншого боку така покупка на 100% законна та прозора. Знайти ETF на Біткоїн можна за тікерами GBTC, HODL, BITB, FBTC, IBIT.
Майнінг
У процесі роботи криптовалюти в базу даних (блокчейн) постійно надходять нові дані про транзакції, які потрібно перевіряти та верифікувати. У Біткоїні та подібних до нього монетах використовується алгоритм Proof-of-Work, пов’язаний з майнінгом. Він дозволяє додавати інформацію будь-якмоу користувачу, проте для захисту від хакерів та спаму в процесі майнінгу використовуються складні математичні обчислення. За додавання блоку майнер отримує нагороду, для Біткоіна вона становить 3.25 BTC, тобто дуже пристойна сума понад 100000$.
Де взяти обладнання для майнінгу? Багато інтернет-магазинах продаються пристрої ASIC (“асіки”), спеціально створені для видобутку криптовалюти. Декілька асиків об’єднуються в майнінг-ферми, здатні видавати сотні терахешів за секунду (трильйони дій) і щодня видобувати криптовалюту на десятки доларів:
Джерело: minerstat.com
Оскільки виплати майнерам надходять у криптовалюті, прибутковість таких вкладень залежить від ринкових цін. На момент написання статті ціна Біткоіна близька до історичних максимумів, тому заробляти можна практично на будь-якому устаткуванні.
Нагороду за майнінг отримує лише один користувач у світі раз на кілька хвилин, через це до отримання доходу може пройти не один місяць – простий успіх може кардинально вплинути на результат інвестицій. Для отримання стабільнішого доходу можна використовувати хмарний майнінг – оренду обладнання в дата-центрі для видобутку криптовалюти. Це не вимагає особливих технічних навичок і дає більш передбачуваний результат, оскільки дохід надходить згідно з контрактом:
Джерело: hashing24.com
Через волатильність ринку ціна отриманих через майнінг Біткоїнів може виявитися нижчою від початкових вкладень, що призведе до збитків. Для виходу на прибуток необхідно вміти передбачати поведінку ринку наперед, хоча б приблизно.
Стейкінг
Сучасним стандартом управління блокчейном вважається Proof-of-Stake, який прийшов на заміну майнінгу. Його суть полягає у наданні прав на додавання нових блоків інформації про транзакції великим власникам криптовалюти без огляду на потужність обладнання. Стейкінг – це процес підтримки роботи блокчейна через блокування певної кількості монет у криптовалютному гаманці, за що користувач отримує винагороду.
Якщо не вникати в технічні деталі, стейкінг дозволяє отримувати пасивний прибуток від довгострокового зберігання криптовалюти в гаманці. Багато в чому це нагадує банківські депозити, правда, гроші можна виводити і це займає кілька днів. Найбільш популярний спосіб стейкінгу – через делегування криптовалюти одному з професійних валідаторів блокчейну:
Джерело: stakingrewards.com
Валідатори обробляють транзакції та підтримують роботу ноди (вузла) блокчейна. За це вони отримують дохід від стейкінгу, забирають собі свою частку та розподіляють інше пропорційно до внесків сторонніх користувачів, залишаючи собі комісію 5-10%. Компанія повністю відповідає за технічну сторону процесу. Завдяки такій схемі будь-який користувач може отримувати дохід від стейкінгу починаючи з невеликих сум і за декілька кліків.
Самостійний стейкінг потребує технічних навичок та відповідного обладнання. Велика “ферма” не потрібна, але вимоги до запуску ноди досить серйозні. Наприклад, такі для криптовалюти Solana:
- CPU: 12 ядер
- RAM: 128 ГБ
- NVMe: 2 TБ
- Інтернет: 300 Мб/с – 1 Гб/с
Таке обладнання коштує декілька тисяч доларів. Щоб інвестиції швидше вийшли у плюс, потрібно самому запускати делегування та залучати гроші користувачів. Загалом самостійний стейкінг це складно та дорого, але потенційно дуже прибутково.
Криптокредитування
Завдяки розвитку технологій децентралізованих фінансів власники криптовалют отримали легкий доступ до банківських послуг без необхідності реєструватися та підтверджувати особу. Одна з таких можливостей – це криптокредитування, тобто можливість давати криптовалюту у борг за відсоткову винагороду. Все це працює через смарт-контракти на блокчейні, тому процес повністю автоматизований та прозорий.
Оскільки учасники анонімні, платформи криптовалютного кредитування видають кредити тільки під заставу інших цифрових активів, які можуть покрити втрати в разі несплати. Найбільш популярна схема – отримання кредиту на криптовалюту з потенціалом зростання під заставу стейблкоїнів (USDT, USDC та ін.). Пізніше її можна продати дорожче і залишитися із прибутком після виплати кредиту. Така схема більше підходить для активних трейдерів, довгостроковим інвесторам краще займатися наданням кредитів. Відсоткові ставки за ними залежать від попиту в моменті та відрізняються для кожної криптовалюти:
Джерело: venus.io
У період ажіотажу можна отримувати понад 20% річних у стейблкоїнах, фактично в доларах США. Це набагато цікавіше, ніж валютні банківські депозити або доларові облігації, хоча, звичайно, робота з криптовалютою має свої нюанси.
NFT (невзаємозамінні токени)
Навіть якщо ви мало цікавитесь криптовалютами, в соціальних мережах могли натикатись на дивні картинки з мавпами, які чомусь коштують тисячі доларів. Це NFT або невзаємозамінні токени – інформація, яка знаходиться в блокчейні і має цифровий сертифікат власності. Найчастіше це зображення чи звукозапис, хоча у вигляді NFT можна оформити навіть документ про володіння нерухомістю та цифровий паспорт. Простіше кажучи, NFT – це цифровий оригінал чогось, який неможливо змінити або підробити через особливості роботи блокчейну.
Технологія хайпанула в 2021 році і була одним із драйверів зростання криптовалютного ринку на той момент. Мільйони людей почали купувати NFT з розрахунком на зростання їхньої ціни, у тому числі знамениту колекцію Bored Ape Yacht Club з мавпами. З моменту запуску її ціна зросла більш ніж у 100 разів:
Джерело: coingecko.com
Зараз власники цієї колекції втрачають гроші, оскільки хайп навколо NFT вже пройшов свій пік. Картинки повертаються до своєї художньої вартості, яка близька до нуля. Однак серед тисяч колекцій можна знайти справді якісні зображення, в які вкладено багато праці – якби вони були намальовані на папері чи полотні, їх можна було б виставляти у галереях. Через багато років вони можуть зрости в ціні, адже поціновувачів цифрового мистецтва стає дедалі більше.
Технологія невзаємозамінних токенів ще надто нова, а ринок цифрових зображень нестабільний, тому це дуже ризикований спосіб вкладення грошей. Тим не менш, аукціонні будинки на кшталт Sothbey’s вже проводять торги NFT та забезпечують продаж на сотні тисяч доларів. Колекціонери вже готові платити великі гроші за деякі NFT, далі більше.
Інвестиції в дорогоцінні метали
Здатність дорогоцінних металів зберігати зовнішній вигляд та цінність використовується для накопичення багатства дуже давно. Після відмови від “золотого стандарту” в 1971 році їх перестали використовувати для забезпечення національних валют, але дорогоцінні метали досі залишаються в інвестиційних портфелях для захисту від інфляції, економічних криз і геополітичних ризиків. Найчастіше використовуються:
Через схожі хімічні властивості до дорогоцінних металів також відносять родій, іридій, рутеній і осмій, але ці метали видобуваються для промислових цілей у невеликих кількостях. Золото та срібло вважаються найбільш зручними металами для довгострокового інвестування, платина та паладій непогано ростуть у моменти економічного підйому.
Зливки та монети
Інвестування у зливки та монети дає можливість зберігати дорогоцінні метали у фізичній формі і не покладатися на складні фінансові інструменти для отримання прибутку. Це дає повний контроль над інвестиціями, зберігати дорогоцінні метали у фізичному вигляді можна в будь-якому надійному місці на вибір – від свого будинку до банківської скриньки. Зливки та монети зазвичай купуються через банк, також є варіанти на сайтах оголошень та тематичних порталах.
Інвестиції у зливки дорогоцінних металів – досить поширена послуга у великих банках. Найчастіше пропонуються зливки 999 проби, тобто із вмістом 99.9% дорогоцінного металу:
Виробляються зливки різної проби, але саме 999-ки мають найбільший попит. Між цінами купівлі та продажу завжди є різниця (спред), вона залежить від розміру зливка, валюти та наявності додаткових податків. Для злитків золота 1 г середній спред становить 25-30%, а для злитків 100 г 5-10%. Великі зливки металу купувати вигідніше, але це обійдеться недешево. Оскільки портфель фінансових вкладень не може складатися з одних дорогоцінних металів, має сенс додавати зливки при загальному капіталі від 20000$ і більше.
Купівля монет з дорогоцінних металів – цікава альтернатива купівлі зливків. Через велику різноманітність вкладати в них складніше, для отримання прибутку важливі знання в нумізматиці та досвід. Для інвестування найчастіше використовуються монети із простим дизайном, ціна яких залежить від ваги металу та прив’язана до біржових цін. По суті це такі ж зливки, тільки цікавіші на вигляд:
У банку краще брати найпопулярніші монети, оскільки наявний асортимент постійно змінюється і через кілька років може бути втрачена можливість повернення за адекватну плату.
Також є колекційні монети, які випускаються обмеженим тиражем під якісь дати чи події. Їхня вартість визначається не тільки номінальною ціною металу, а й якістю обробки. Згодом цінність таких монет лише зростає, колекціонери готові викладати великі гроші за рідкісні речі.
“Металеві” фонди
Стратегія “металевих” біржових фондів (ETF) полягає у слідуванні за ринковою ціною металів з 99% точністю – для цього від імені інвесторів купуються зливки та зберігаються у надійному сховищі. У результаті біржова ціна ETF добре відображає динаміку ринку дорогоцінних металів і дозволяє їх додати в інвестиційний портфель напряму через фондову біржу. Не потрібно йти в банк і купувати зливки самостійно – це завжди плюс.
За такі послуги ETF бере комісію з інвесторів (0.3%-0.5% від депозиту на рік), що на довгій дистанції призводить до невеликого відставання від біржових цін:
GOLD – біржова ціна золота, GLD – SPDR Gold Trust ETF
За 8 років різниця склала 6% і чесно кажучи, це навряд чи можна вважати серйозною проблемою – втрати на комісіях і податках при купівлі злитків через банк набагато вищі. При порівнянні різних способів інвестування в дорогоцінні метали, ETF майже завжди виявиться найзручнішим і найвигіднішим варіантом (зрозуміло, якщо є доступ до зарубіжних бірж). Ось деякі біржові фонди, пов’язані із золотом та іншими металами:
- GLD – SPDR Gold Trust
- IAU – iShares Gold Trust
- SLV – IShares Silver Trust
- PALL — Aberdeen Palladium Trust
- PPLT — Aberdeen Platinum Trust
Кожен із цих фондів працює вже багато років і має гарну репутацію. Фізично зливки металів перебувають у надійних сховищах у Лондоні та Нью-Йорку, тож за їх збереження можна не турбуватися.
Акції видобувних компаній
Інвестиції в акції видобувних компаній можуть бути цікавою альтернативою прямій купівлі дорогоцінних металів. Звичайно, на їхні фінансові результати впливають ринкові ціни металів, але цей зв’язок не 100%-вий. Щоб підтримувати виробництво та платити працівникам зарплату, компанії намагаються завжди бути рентабельними та виходити у прибуток – а значить, платити дивіденди акціонерам. Акції видобувних компаній – це єдина можливість отримувати пасивний дохід на ринку дорогоцінних металів.
Також це непоганий варіант для диверсифікації, оскільки на розвиток компаній впливає інший набір факторів, аніж безпосередньо на ціни металів. Це помітно за різним темпом зростання котирувань:
GOLD – золото, GOLDX – індекс найбільших видобувачів золота
Багато компаній займаються видобутком кількох металів відразу, тому перепади цін на них мают опосередкований вплив. За високих цін на метали істотна частина прибутку йде на розробку нових родовищ, допоки є додаткові ресурси на розвиток. За низьких цін металів інвестиційні проекти навпаки призупиняються для утримання компанії на плаву.
Ось кілька відомих компаній з видобутку дорогоцінних металів:
- GOLD – Barrick Gold
- NEM – Newmont Corporation
- ANG – Anglogold Ashanti
- FRES – Fresnillo PLC
- PAAS – Pan American Silver
Останніми роками на тлі буму IT-технологій акції здобувачів виглядають не так переконливо, але диверсифікацію галузями ніхто не скасовував. Видобуток дорогоцінних металів був актуальним 1000 років тому, буде актуальним і через 1000 років. Важко сказати, що краще – купівля золота безпосередньо або акцій золотодобувачів, думаю це швидше справа смаку.
Металеві рахунки (ЗМР)
Деякі банки пропонують послугу зберігання дорогоцінних металів на знеособлених металевих рахунках (ЗМР). Вони працюють як звичайні банківські рахунки лише з одиницею розрахунку у вигляді 1 грама металу.
Через ЗМР можна купувати дорогоцінні метали віддалено, так що немає необхідності контактувати зі зливками самостійно. Це дає більш високу ліквідність вкладень та можливість легко вивести гроші на банківську картку за потреби.
Спред між цінами купівлі та продажу металів на ЗМР зазвичай не перевищує 5%, тобто він зазвичай нижчий, ніж при купівлі злитків/монет. Мінімальний вклад відрізняється від банку до банку, в деяких випадках можна починати з 0.1 г золота, тобто близько 7 доларів.
Вкладення грошей на банківські депозити
Банківські депозити це найбільш відомий спосіб збереження капіталу і один із найпростіших для освоєння. Для їх використання не потрібні глибокі знання про фінансові ринки та правила складання інвестиційних портфелів, досвід інвестування також особливо не потрібний. При роботі з великим банком це практично безризиковий спосіб заробітку, адже навіть у разі банкрутства депозити нижче за певну суму захищені фондом гарантування вкладів. На жаль, прибутковість депозитів зазвичай бажає кращого і не завжди навіть перекриває інфляцію.
У національній валюті
Найбільш поширені депозити у національних валютах – тобто у гривнях для України і в місцевих валютах для інших країн. Оскільки багато хто отримує зарплату на банківську картку, розміщення депозиту досить просто подати заявку через мобільний додаток або у відділенні – гроші й так уже перебувають у банку і можуть почати приносити прибуток через кілька хвилин. Зі стандартного вкладу гроші знімати не можна, при цьому відсоткові ставки зазвичай найвищі для 12-місячних депозитів. Існують депозити з можливістю виведення, але ставки за ними набагато нижчі.
Відсоткові ставки по депозитам у національній валюті змінюються з року в рік і залежать від економічної ситуації та інфляції:
Реальна прибутковість депозитів в гривні за вирахуванням інфляції коливається в діапазоні від -20% до +15%. Втім, 9 років із 13 ставка за депозитами перевищувала інфляцію, а невдалі роки пов’язані з нападами росіян, тобто з форс-мажорними обставинами. У мирний час отримати невеликий прибуток можна було майже щороку. Однак, якщо врахувати податок на доходи від депозитів, результати виявляться ще скромнішими. Та й офіційні дані щодо інфляції дещо прикрашені… Загалом гроші в кращому разі не знеціняться, але не більше.
В іноземній валюті
Депозити в доларах і євро приносять нижчий відсотковий дохід, але при цьому захищають від різкого падіння курсу гривні. Використовувати такі вклади трохи складніше, адже перед поданням заявки потрібно спочатку відкрити окрему валютну картку та поповнити її. Дохід за депозитами в іноземних валютах не перевищує кілька відсотків річних і залежить від актуальних ставок ФРС (долар) та ЄЦБ (євро), а також від попиту на валюту на внутрішньому ринку. Якщо для прикладу порівняти вклади в долларах та гривні, отримуємо таку картину:
Досить несподівано побачити, що у 9 випадках із 13 депозитів у гривні були б вигіднішими навіть з урахуванням змін курсу USD/UAH. Однак, якщо хоча б раз на 10 років трапляється обвал курсу як у 2014-2015 роках, весь попередній дохід знецінюється, а вкладники отримують суттєві збитки при перерахунку на долари/євро. На довгій дистанції вкладник з 2011 по 2023 рік отримав би приблизно однаковий прибуток у доларах та гривнях, тож обидва варіанти мають право на життя. При цьому інфляція впливає і на валютні депозити, тому чистий прибуток від них такий самий мізерний.
Інвестиції в нерухомість
Інвестиції в нерухомість – це найпопулярніший спосіб вкладення грошей у світі, адже як мінімум житло потрібне кожній людині. Вона особливо актуальна у країнах без розвиненого фондового ринку, де є єдиною надійною альтернативою банківським депозитам. Вдало розташовані квартири та будівлі приносять стабільний дохід десятиліттями і згодом зростають у ціні. Нерухомість рятує інвесторів у періоди економічної нестабільності, коли ризиковані інструменти приносять лише збитки.
Купівля нерухомості
Купівля нерухомості для інвестицій – це дорого та доступно далеко не кожному. Тим не менш, це дуже популярний спосіб заробітку, а для деяких людей і єдине стабільне джерело доходу. Результат таких вкладень багато в чому залежить від знання ринку, тому перед покупкою рекомендується вивчити актуальну ситуацію якнайдокладніше.
Є кілька схем інвестування в купівлю нерухомості:
- Здача в оренду. При вдалому розташуванні та хорошому стані нерухомість може стати чудовим джерелом пасивного доходу. Два основні варіанти: пошук довгострокових орендарів та подобова оренда. У другому випадку дохід може бути вищим, але й проблем з виникає більше. Також є варіант із суборендою через посередника, який шукатиме клієнтів та вирішуватиме їх проблеми.
- Поступове зростання ціни. Через зростання економіки, інфляцію та інші фактори ціна нерухомості з часом збільшується. Це особливо актуально для країн з швидким економічним розвитком, де населення багатіє і активно переїжджає до міст, що створює високий попит на житло. Цю стратегію можна поєднати із отриманням орендного доходу.
- Перепродаж. Купівля дешевої нерухомості для її ремонту та подальшого продажу за більш високу ціну. Може приносити високий дохід і досить швидко, але вимагає хорошого розуміння ринку, вміння зробити якісний і не надто дорогий ремонт, а також якісну оцінку можливих ризиків.
Всі ці варіанти вимагають суттєвих сум для реалізації, тому вписати їх у традиційний портфель вкладень із акціями та облігаціями досить складно. До того ж заробіток на нерухомості вимагає великих зусиль щодо пошуку клієнтів, ремонту об’єктів та вирішення проблем з орендарями. Я швидше назвав це бізнесом, ніж інвестиціями, хоча існують схеми з посередниками і невеликою участю інвестора.
Фонди нерухомості (REIT)
Real Estate Investment Trusts або REIT – це компанії, які займаються інвестуванням у нерухомість. Вони працюють у всьому світі і вкладають гроші у різні типи будівель: житло, торгові центри, офіси, промислові об’єкти тощо. Акції деяких REIT торгуються на фондовій біржі, що дозволяє інвесторам легко додавати їх у портфель та отримувати дивіденди.
Тільки на американському ринку налічується понад 200 REIT, найбільші мають капіталізацію у десятки мільярдів доларів. Прибутковість сильно відрізняється від фонду до фонду:
Джерело: tradingview.com
За останні 5 років серед найбільших REIT результати коливаються від -15% до +100%, що відображає різницю в їх стратегіях. На більш довгих дистанціях великі фонди нерухомості показують непогані результати, так само як при самостійній купівлі житла термін його окупності точно більше 5 років.
REIT не завжди корелюють із загальним курсом фондового ринку, тому це непоганий варіант для диверсифікації інвестиційного портфеля. Оскільки тут є сенс вкладати гроші на роки вперед, перед покупкою варто ретельно проаналізувати стратегію вкладень, звітність компанії, історію виплати дивідендів. Не зайвим буде подивитись актуальну статистику вкладень фонду: географію об’єктів, коефіцієнт зайнятості та середню тривалість оренди.
Довірче управління інвестиціями
Важко знайти людину, яка не хотіла б захистити свої накопичення від інфляції та по можливості заробити зверху. Однак ситуація на фінансових ринках постійно змінюється і не всі мають достатньо часу для торгівлі чи інвестування. З цієї причини популярністю користується послуга довірчого управління – передача грошей під управління професійного трейдера, який укладатиме угоди за певний відсоток від прибутку.
ПІФи
Пайові інвестиційні фонди або ПІФи отримують гроші від інвесторів та вкладають їх у різні активи. Слово “пай” означає частку в загальному грошовому пулі фонду, таких часток можна придбати декілька для збільшення вкладу та потенційного прибутку. Інвестиційний портфель фонду керується спеціальною компанією, яка має право здійснювати угоди на кошти клієнтів і не може використовувати їх якось ще. Діяльність ПІФів в Україні регулюється законом “Про інвестиційні фонди та інвестиційні компанії”.
Кожен ПІФ має свою стратегію, яку можна вивчити на сайті організації. Для вкладень найчастіше використовуються облігації, депозити та акції. За вдалої ринкової ситуації вони можуть давати дуже непоганий дохід:
Якщо в портфелі присутні лише облігації та депозити, то прибутковість ПІФу завжди позитивна і може трохи обійти інфляцію за офіційними даними, але не більше. Якщо в портфелі фонду присутні акції, дохідність може бути як вищою за інфляцію, так і взагалі негативною в момент спаду ринку. Це цілком нормально і відображає традиційні ризики інвестування.
Пайові інвестиційні фонди добре підходять зайнятим людям, які не мають часу заглядати на біржу і відстежувати ситуацію на ринках. Також це непоганий інструмент для інвесторів-початківців – нескладно оформити вкладення, ризики відносно невисокі, фонди знаходяться під фінансовим моніторингом і регулюються законом.
ПАММ-рахунки
Інвестиції в ПАММ-рахунки (від PAMM – Percent Allocation Management Module) – це одна з популярних форм довірчого управління, яка найчастіше використовується трейдерами ринку FOREX. ПАММ-рахунок є особливим типом торгового рахунку, який можуть поповнювати треті особи. Керуючий таким рахунком трейдер не отримує права знімати чужі гроші, але може використовувати їх у торгівлі на власний розсуд. Отриманий прибуток розподіляється між трейдером та інвесторами згідно з умовами публічного договору. При необхідності можна зв’язатися з трейдером через форум брокера, дізнатися у нього додаткові подробиці та навіть домовитись про умови особистої співпраці.
ПАММ-рахунки схожі на невеликі інвестиційні фонди, в які можна вкласти гроші та отримувати дохід без особистої участі у процесі. За роботу керуючі ПАММ-рахунків беруть комісію у розмірі 10-50% від прибутку, за збиток вони не отримують нічого. З цієї причини трейдер не менше інвесторів зацікавлений в успіху своєї стратегії.
Прибуток розподіляється за підсумками торгового інтервалу (ТІ), зазвичай щомісяця. Ось схематичний приклад роботи ПАММ-рахунку:
При вдалій торгівлі частина прибутку інвесторів віддається керуючому трейдеру за умовами договору. Якщо виникає збиток від торгівлі, частка кожного учасника зменшується пропорційно частці ПАММ-рахунку, керуючий не отримує ніякої винагороди.
Інвестувати в ПАММ-рахунки можна через таких брокерів:
Я досить багато часу витратив на спроби вкладати гроші в ПАММ-рахунки і зрештою відмовився від цієї ідеї. Дохід від таких вкладень дуже непередбачуваний, хоча і може бути дуже вражаючим. Сегмент ризикованих вкладень у моєму портфелі займають криптовалюти – з ними теж не скучиш, а прибуток теж може досягати сотень відсотків.
Копітрейдинг
Копіювання торгових угод або копітрейдинг – це вид довірчого управління, при якому угоди професійного трейдера переносяться на рахунок підписника в автоматичному режимі. На відміну від ПАММ-рахунків, керуючий трейдер торгує лише за свої гроші, а капітал інвесторів залишається на їхніх власних рахунках. Сутності це особливо не змінює – копітрейдинг теж дає можливість отримувати прибуток із фінансових ринків без необхідності торгувати самостійно.
Насьогодні працюють десятки платформ копіювання угод (для FOREX та для крипторинку), на них трейдери можуть робити свої рахунки публічними та приймати підписників:
Після підписки на угоди трейдера ваш торговий рахунок почне отримувати сигнали про купівлю/продаж активів. Розмір угод переноситься на рахунок підписника пропорційно його капіталу, цей момент налаштовується при необхідності. Також можно заборонити торгувати деякими активами. Ніхто не заважає підписатися на кілька трейдерів одразу, однак перед чим краще збільшити власний капітал для безпеки.
Після налаштування копіювання інших дій не потрібно до моменту відписки. Якщо стратегія майстер-трейдера перестає приносити прибуток, її можна вимкнути будь-якої миті. Прибутковість подібних вкладень практично нічим не обмежена, проте слід пам’ятати, що високий прибуток означає використання великого кредитного плеча. У моменти сильних рухів на ринку такий трейдер може не впоратися з керуванням та швидко спалити гроші інвесторів. Правило “Тихіше їдеш – далі будеш” у копітрейдингу цілком актуально.
Куди ще можна вкласти гроші в 2026 році
Ми вже розглянули понад 20 способів інвестування, які здебільшого пов’язані з фінансовими ринками. Здебільшого вони працюють за принципом “вклав гроші – забрав гроші”, а результат залежить від динаміки цін на біржах. Є й інші підходи до інвестування, менш очевидні на перший погляд:
Освіта – це інвестиції у особисті знання та навички, які в майбутньому дозволять більше заробляти та грамотніше витрачати гроші. Це може бути навчання в університеті, проходження онлайн-курсів, бізнес-тренінгів тощо. Користь від витрат за освіту зазвичай дуже висока, хоч і не піддається точному розрахунку.
Здоров’я – підтримка та профілактика власного фізіологічного та психологічного стану. Гарне здоров’я дозволяє менше витрачати на ліки і продуктивніше працювати – як наслідок, більше заробляти. Інвестиціями в здоров’я можуть бути здорове харчування, спорт, профілактичні обстеження або медична страховка.
Валюта – купівля готівкових доларів та євро, зберігання їх у сейфі або “під ковдрою”. Не приносить пасивного доходу, але дозволяє заробити під час падіння курсу національної валюти. Безпечний варіант для тих, хто не довіряє банкам та біржам. Може використовуватись як фінансова подушка на чорний день.
Бізнес – вкладення капіталу у розвиток бізнес-проектів для отримання прибутку як частковий чи повний власник. Це можуть бути перспективні стартапи, інвестиції у франшизу, видача кредитів для підприємців, купівля сайтів та мобільних додатків тощо. Від інвестора вимагається великий обсяг роботи.
Мистецтво – купівля художніх картин, скульптур, різноманітних антикварних виробів та колекційних предметів з розрахунком на зростання їхньої ціни в майбутньому. Сюди ж можна віднести відкриття художніх галерей та спонсорування виставок. Складний спосіб інвестування для спеціалістів.
Алгоритми/ШІ – є безліч способів заробітку на розробці та навчанні алгоритмів, наприклад створення ботів для торгівлі на біржах. Зараз спостерігається бум розвитку “розумних” технологій та нові інвестиційні ідеї виникають одна за одною. Важливою умовою успіху є розвинені технічні навички.
Як бачите, у 2026 році є безліч цікавих варіантів для інвестування, але за кількістю гнатися не варто. Результат від вкладень багато в чому залежить від знань та досвіду, і ви навряд чи зможете освоїти всі способи інвестування, згадані у статті. Рекомендую вибирати не більше 5 напрямків та поступово вивчати їх, час на це у вас буде. Серйозні інвестиції – це марафон на все життя.
Щоб визначитися зі способами вкладення грошей, подивіться найбільш популярні варіанти:
Завантажується ...На блозі є більш докладна інформація щодо багатьох способів інвестування, у майбутньому її буде ще більше. Щоб не пропустити оновлення, не забувайте підписуватись на Телеграм-канал або електронну пошту – як зручніше.
Сподіваюся, стаття була для вас корисною! Дякую за увагу та до нових зустрічей на блозі!
